7月15日早盤，A股整體震蕩上行，光模塊、光通信、光芯片、電路板、AI算力等概念領漲兩市，通信、電子等行業(yè)漲幅居前。近期市場情緒持續(xù)高漲，資金回流科技賽道，熱度較高的科創(chuàng)半導體ETF（588170）早盤小幅上行。指數(shù)成分股中，艾森股份、華海誠科、滬硅產(chǎn)業(yè)、華海清科、和林微納、盛美上海等漲幅居前。

山西證券認為，國內(nèi)晶圓廠建設潮及美國加大對華出口管制下，光刻機國產(chǎn)化迫在眉睫。人工智能發(fā)展大幅提升國內(nèi)先進制程產(chǎn)能需求。芯片生產(chǎn)產(chǎn)線建設中，光刻機購置成本最高，達到設備總投資的21%-23%。國內(nèi)晶圓廠建設潮和AI快速發(fā)展帶動國產(chǎn)光刻機需求持續(xù)攀升。美國持續(xù)加大對華半導體設備出口管制下，國產(chǎn)光刻機產(chǎn)業(yè)有望加速崛起。

公開信息顯示，科創(chuàng)半導體ETF（588170）跟蹤上證科創(chuàng)板半導體材料設備主題指數(shù)，囊括科創(chuàng)板中半導體設備和半導體材料細分領域的硬科技公司。半導體設備和材料行業(yè)是重要的國產(chǎn)替代領域，具備國產(chǎn)化率較低、國產(chǎn)替代天花板較高屬性，受益于人工智能革命下的半導體需求擴張、科技重組并購浪潮、光刻機技術進展。